Международные финансовые институты

от

Международные финансовые институты

Международные валютно-кредитные и финансовые организации располагают большими полномочиями и ресурсами и призваны регулировать международные экономические отношения. Общая цель — развитие международного сотрудничества и обеспечение целостности и стабильности всемирного хозяйства. К таким организациям в первую очередь относятся: Международный валютный фонд (МВФ); группа Всемирного банка, включающая Международный банк реконструкции и развития (МБРР), Международную ассоциацию развития (MAP), Международную финансовую корпорацию (МФК), Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ); Банк международных расчетов и Всемирная торговая организация (ВТО).

Международные финансовые институты призваны:

  1. объединять усилия мирового сообщества в целях стабилизации международных финансов и мировой экономики;
  2. осуществлять международное валютное и кредитно-финансовое регулирование;
  3. разрабатывать и координировать стратегию и тактику мировой валютной и кредитно-финансовой политики.

Вкратце остановимся на некоторых из них.

Международный валютный фонд (МВФ) был учрежден на международной валютно-финансовой конференции ООН, проходившей 1—22 июля 1944 г. в Бреттон-Вудсе (США). Высший руководящий орган МВФ — Совет управляющих. Исполнительный орган — директорат. Штаб-квартира МВФ находится в Нью-Йорке.

МВФ предназначен для:

  • содействия развитию международной торговли и валютного сотрудничества;
  • поддержания устойчивости валютных паритетов и устранения валютных ограничений;
  • оказания финансовой помощи странам-участницам при дефиците платежного баланса путем предоставления кратко- и среднесрочных кредитов в иностранной валюте.

МВФ имеет статус специализированного учреждения ООН и служит институциональной основой мировой валютной системы.

Членство в МВФ является обязательным условием для вступления страны в Международный банк реконструкции и развития и другие, близкие ему валютно-кредитные организации.

Группа Всемирного банка (ВБ) — специализированное финансовое учреждение ООН со штаб-квартирой в Вашингтоне. В состав ВБ входят: МФРР, MAP, МФК и МАГИ. У каждого института, входящего в группу Всемирного банка, свои функции, но их деятельность подчинена единой стратегии.

Основными функциями ВБ являются:

  • инвестиционная деятельность в развивающихся странах;
  • аналитическая и консультативная деятельность по экономическим вопросам;
  • систематическая корректировка состава и содержания оказываемых услуг и деталей реализуемых программ;
  • посредничество в перераспределении ресурсов между богатыми и бедными странами.

Международный банк реконструкции и развития (МБРР) начал свою деятельность с июня 1946 г., МБРР — головной институт в группе Всемирного банка.

Руководящие органы МБРР — Совет управляющих и директорат (исполнительный орган)

Банк предоставляет займы развивающимся странам на срок 15—17 лет по более низким процентным ставкам, чем коммерческие банки. За 50 лет своей деятельности на реализацию более 6000 программ в 140 странах мира Банк предоставил займов на сумму более 300 млрд. долл.

В МБРР действует в рамках следующих программ:

  • борьба с бедностью и экономическое управление;
  • социальное развитие и экология;
  • финансы, частный сектор, инфраструктура;
  • развитие человеческого потенциала.

МБРР в 1998 г. предоставил кредитов на сумму 19,2 млрд. долл.

Одно из первых мест среди получателей кредитов МБРР занимает Россия, которая за 1993—1998 гг, получила средства в сумме 5,4 млрд. долл.

Международная ассоциация развития (MAP) была образована в 1960 г. Кредиты MAP выдаются развивающимся странам на срок от 35 до 40 лет, льготный период — 10 лет. Ссуды — беспроцентные, плата взимается только на покрытие административных издержек в размере 0,5% годовых. Льготные кредиты могут получить только те страны, которые по классификации ВБ относятся к группе государств с низкими доходами на душу населения. В 1998 г. MAP предоставила кредитов на сумму — 5,6 млрд. долл.

Все страны, являющиеся членами МБРР могут вступить в MAP.

Международная финансовая корпорация (МФК) образована в 1956 г. с целью стимулирования частных инвестиций в экономику развивающихся стран, укрепления там частного сектора без получения правительственных гарантий.

МФК инвестирует средства в акционерные капиталы предприятий, которым оказывает кредитную поддержку, финансирует создание новых и реконструкцию действующих предприятий. Большое внимание МФК уделяет развитию малого бизнеса и охране окружающей среды.

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ) было создано в 1988 г. для стимулирования прямых инвестиций в развивающиеся страны. МАГИ страхует инвестиции от некоммерческих рисков, к которым относятся:

  • отмена конвертируемости валюты и возникшие из-за этого препятствия по переводу прибылей;
  • экспроприация имущества инвестора;
  • военные действия;
  • политические катаклизмы и связанные с ними изменения в социально-политической обстановке;
  • невыполнение контракта вследствие правительственного решения.

МАГИ могут быть гарантированы следующие инвестиции:

  • взносы в денежной или материальной форме в акционерный капитал;
  • ссуды, предоставленные или гарантированные акционерами;
  • некоторые формы неакционерных прямых инвестиций.

МАГИ, как правило, предоставляют гарантии сроком на 15 лет, а иногда и до 20 лет. При этом гарантии могут покрывать до 90% объема инвестиций. Деятельность МАГИ координируется с национальными страховыми компаниями.

Банк международных расчетов (БМР) — это первый международный банк, созданный в 1930 г. с целью содействия сотрудничеству центральных банков Англии, Бельгии, Германии, Италии, Франции и Японии и обеспечения между ними международных расчетов.

В настоящее время членами БМП являются более 30 государств.

Управление деятельностью БМР осуществляется Общим собранием и Советом директоров.

Основными функциями БМР являются:

  • обеспечение благоприятных условий для международных финансовых операций;
  • выполнение роли доверенного лица, при проведении межгосударственных расчетов участников;
  • проведение депозитно-ссудных, фондовых и других операций, в том числе с золотом;
  • осуществление межгосударственного регулирования валютно-кредитных отношений.

БМР также является крупным мировым экономическим информационно-исследовательским центром. При этом БМР активно сотрудничает с другими международными кредитно-финансовыми организациями.

Всемирная торговая организация (ВТО) — это международная межправительственная организация, созданная в 1994 г. в соответствии с заключительным актом Уругвайского раунда и призванная заменить Генеральное соглашение по тарифам и торговле (ГАТТ).

Источник

90. международные финансовые и кредитные институты

институты это учреждения, появившиеся в XX в., созданные и действующие на основании межгосударственных соглашений и призванные регулировать международные экономические отношения. В их состав входят такие организации, как Банк международных расчетов, Всемирный банк, Европейский банк реконструкции и развития, Международный валютный

фонд и др. Они следуют своим целям, решают разные

задачи и действуют в глобальном или региональном

Банк международных расчетов (БМР) первый

международный банк. Он создан в 1930 г. на основании межправительственного соглашения-Англии,

Бельгии, Германии, Италии, Франции и Японии. Основными его функциями являются:

1) обеспечение благоприятных условий для международных финансовых операций;

2) выполнение роли доверенного лица при проведении межгосударственных расчетов участников.

Банк проводит депозитно-ссудные, фондовые и другие операции, в том числе с золотом, а также осуществляет межгосударственное регулирование валютнокредитных отношений. j Международный валютный фонд (МВФ) это

специализированное учреждение ООН. Был создан І в 1945 г. Цели МВФ:

поощрение международного сотрудничества в области валютной политики;

укрепление сбалансированного роста мировой торговли для стимулирования и поддержания высокого уровня занятости и реальных доходов, развития

у производственного потенциала всех государствчленов в качестве главной цели экономической политики;

3> поддержание стабильности валют и упорядочение валютных отношений между государствами-членами, а также воспрепятствование девальвации валют из соображений конкуренции;

4) участие в создании многосторонней системы платежей, а также устранение ограничений на трансферт валюты. Функции МВФ:

соблюдение согласованного кодекса низведения

(сотрудничество в области международной валютной политики и межгосударственного платежного оборота);

финансовая помощь для преодоления дефицита

консультирование и сотрудничество. Всемирный банк (ВБ) состоит из трех подразделений: Международная финансовая корпорация (МФК), Международная ассоциация развития (MAP), -Многостороннее агентство по гарантированным инвестициям (МАГИ). Эти подразделения имеют разные цели, собственные уставы и своих членов. Президент МБРР одновременно является президентом каждого подразделения и первые два подразделения (за исключением МАГИ) управляются одним советом директоров.

МФК образована с целью прямого кредитования

высокоэффективных проектов частных предприятий без

получения правительственных гарантий, а также для привлечения финансирования из других источников.

MAP образована с целью предоставления беднейшим из развивающихся стран-участниц кредитов и зай-мовгна льготных условиях.

МАГИ образовано с целью стимулирования активности прямых иностранных частных инвестиций в развивающиеся страны. Агентство гарантирует инвесторам защиту от некоммерческих (политических) рисков и оказывает консультативные услуги правительствам по привлечению частных инвестиций.

ный банк Российской Федерации устанавливает обязательные для банков правила ведения бухгалтерского учета, составления и представления бухгалтерской отчетности.

Баланс коммерческого банка (КБ) это бухгалтерский баланс, который отражает состояние собственных и привлеченных средств банка и их размещение в кредитные и другие активные операции.

Похожее:  Методическая разработка игры викторины Думай и богатей методическая разработка по обществознанию на тему

Балансы банков строятся по унифицированной схеме, в соответствии с Планом счетов бухгалтерского

учета в банках, который утверждается ЦБ РФ. Банковские балансы относятся к средствам коммерческой информации и отвечают требованиям оперативности,

конкретности. Оперативность банковского баланса проявляется в его ежедневном составлении, которое гарантирует правильность и достоверность бухгалтерского учета в банках и связано с ежедневной передачей клиентам вторых экземпляров (выписок) их лицевых счетов, в которых исключается наличие ошибочных записей.

Счета номенклатуры баланса банков подразделяются на балансовые и внебалансовые. Балансовые счета подразделяются на пассивные и активные. Пассивные счета предназначены для учета собственных и привлеченных ресурсов, активные -для их размещения.

Внебалансовые счета используются для учета ценностей и документов, не влияющих на актив и пассив баланса, поступающие в банки на хранение, инкассо или комиссию, а также для учета бланков строгой отчетности, бланков акций, других документов и ценностей.

Балансовые счета учитываются на балансе банка.

установления процентных ставок по кредитам;

отраслевой принадлежности клиентов банка;

разрабатываемого финансового плана банка и пр.

Кредитная политика банков имеет индивидуальный

характер. Цели, задачи, приоритеты кредитной

политики определяются руководителями банка и зависят от различных факторов. Общим для всех банков является достижение устойчивого и стабильного положения на рынке, завоевание хорошей репутации, получение реальных возможностей и перспектив развития.

Механизмом реализации кредитной политики банка являются кредитные операции. Они представляют собой операции, связанные с выдачей кредитов, составлением договоров, проведением анализа кредитоспособности заемщиков, регулированием взаимоотношений с должниками и т. п.

За проведение кредитных операций в банках отвечают кредитные отделы, комитеты, департаменты или казначейства, если операции связаны с привлечением межбанковских кредитов.

Залогом успеха в реализации кредитной политики служит правильно сформированный кредитный портфель и проводимые на его основе кредитные

Кредитный портфель представляет собой состав и структуру выданных кредитов по отраслям, видам обеспечения и срокам, причем по срокам детализируются:

кредиты, по которым срок оплаты не наступил;

кредиты, подлежащие к оплате в настоящее время;

кредиты, подлежащие списанию как безнадежные

кредиты пролонгированные и т. д. Управление кредитным портфелем банка позволяет кредитной организации регулировать потоки

своих финансовых ресурсов, необходимых для обеспечения регулярных выплат по депозитам, составляющим основу кредитных ресурсов банка, и по другим видам заемных средств.

Шпаргалка по финансам и кредиту: Ответы на экзаменационные билеты

Шпаргалка по финансам и кредиту: Ответы на экзаменационные билеты

Обсуждение Шпаргалка по финансам и кредиту: Ответы на экзаменационные билеты

Комментарии, рецензии и отзывы

Все материалы сайта охраняются авторским правом! Наш сайт предоставляет возможность онлайн чтения учебников, но не скачивания. Если вас заинтересовала какая то книга, купите её в издательстве.
Если вы автор книги и не хотите, чтоб она была на сайте, то напишите нам и она будет немедленно удалена. По всем вопросам обращаться на почту [email protected]

Источник



Лекция 3. Тема: Международные финансовые и кредитные институты

Международные кредитно-финансовые институты представляют собой международные организации, созданные на основе межгосударственных соглашений в целях регулирования валютно-кредитных и финансовых отношений для обеспечения стабилизации мировой экономики.

Возникновение международных финансово-кредитных институтов обусловлено главным образом развитием процесса глобализации в мировом хозяйстве и усилением нестабильности мировой валютной системы и мировых финансовых рынков. Они были образованы в основном после второй мировой войны и в настоящее время играют значительную роль в развитии сотрудничества стран в области валютно-кредитных и финансовых отношений и в межгосударственном регулировании этих отношений.

К международным кредитно-финансовым институтам относятся Международный валютный фонд, Всемирный банк, Европейский банк реконструкции и развития, Банк международных расчетов и региональные банки развития Азии, Америки, Африки и др.

Международный валютный фонд (МВФ). Орган международного валютного регулирования был учрежден на международной валютно-финансовой конференции ООН в Бреттон-Вудсе (США) в июле 1944г. Его устав (Статьи соглашения МВФ) вступил в силу в декабре 1945г. В мае 1946 г., когда МВФ начал свою деятельность, в его составе насчитывалось 39 стран. В настоящее время в число его членов входит 183 страны мира.

МВФ имеет статус специализированного учреждения ООН.

Основными целями его деятельности являются:

— содействие международному валютному сотрудничеству и стабильности мировой валютной системы и обменных курсов валют;

— создание благоприятных условий для сбалансированного роста международной торговли;

— оказание помощи в создании многосторонней системы расчетов по текущим операциям между государствами — членами МВФ и устранении валютных ограничений, тормозящих рост международной торговли;

— предоставление своим членам на временной основе финансовых ресурсов для корректировки их платежных балансов без использования ограничительных мер в области внешней торговли и расчетов;

-содействие сокращению продолжительности и масштабов дефицита платежных балансов стран — членов МВФ.

МВФ является межправительственной валютно-финансовой организацией, членом которой может стать любая страна, но сроки и условия ее вступления определяются МВФ. Обязательные условия уплата квоты в установленном размере, согласование режима валютных операций по международным торговым расчетам и предоставление информации об экономическом и валютном положении страны.

Размер подписной квоты (членского взноса) определяется экономическим значением страны в мировой торговле. При расчете квоты учитываются следующие макроэкономические показатели: ВНП, средний уровень золотовалютных резервов страны, международные поступления и платежи по текущим операциям. До 25 % квоты подлежат выплате в резервных валютах, а оставшуюся часть страна вносит в своей национальной валюте (обычно в форме простых векселей). Квоты пересматриваются каждые пять лет и корректируются в зависимости от изменения экономического положения страны, а также исходя из достаточности имеющихся у МВФ ресурсов для решения его уставных задач.

Величина квоты играет важную роль во взаимоотношениях страны с МВФ: от нее зависит количество голосов, которыми страна располагает в руководящих органах МВФ; ею определяется максимальная сумма финансирования, которую страна может получить от этой организации; пропорционально величине квот среди стран распределяются СДР.

Ресурсы МВФ включают наряду с собственными ресурсами, которые являются главным источником финансирования стран — членов, и заемные средства.

МВФ организован по принципу акционерного общества. Структура органов управления МВФ включает несколько уровней:

1) Совет управляющих, Временный комитет, Комитет по развитию;

2) Совет директоров-исполнителей (Исполнительный совет);

Основными направлениями деятельности МВФ являются:

§ надзор над мировой валютной системой;

§ создание ликвидных средств путем выпуска СДР;

§ финансирование (кредитование) членов МВФ;

§ разработка рекомендаций в области экономической политики

и техническая помощь;

§ сбор и публикация статистики.

В соответствии со Статьями соглашения МВФ в обязанности фонда входит контроль над международной валютной системой и обеспечение ее эффективного функционирования. МВФ осуществляет надзор за мировой валютной системой, в частности, за политикой стран-членов в области валютного курса, и устанавливает конкретные принципы, которыми должны руководствоваться страны в отношении этой политики. МВФ должен определять реальную величину валютных курсов, давать объективную оценку экономической деятельности стран и доводить ее до сведения всех своих членов.

МВФ контролирует выполнение странами взятых ими обязательств в данной области. Эти обязательства включают проведение экономической и финансовой политики, способствующей экономическому росту и поддержанию адекватного уровня занятости при сохранении стабильности цен, а также отказ от манипулирования валютными курсами в целях предотвращения нарушений платежного баланса и получения неоправданных преимуществ одних членов перед другими.

Международная финансовая корпорация (МФК). Эта организация создана в 1956 г. в целях содействия экономическому росту в странах-участницах путем стимулирования развития предпринимательства в производственной сфере. Основное внимание в ее деятельности уделяется поддержке частного предпринимательства и стимулированию притока частных ино­странных инвестиций в кредитуемые страны.

Ресурсы МФК формируются главным образом за счет взносов государств-членов в уставный капитал, кредитов МБРР, отчислений от прибылей, средств возвращенных кредитов, а также займов на международных финансовых рынках.

Для развития частного предпринимательства МФК осуществляет: финансирование частного сектора; управление рисками частных компаний; техническую помощь и консультирование.

Всемирный банк (ВБ). Этот банк является специализированным учреждением ООН, деятельность которого направлена на снижение уровня бедности и повышение качества жизни, а также призвана содействовать устойчивому экономическому росту в развивающихся странах и странах с переходной экономикой. ВБ оказывает помощь этим странам в таких областях, где трудно получить финансирование за счет других источни­ков. В частности, это касается развития сельского хозяйства, защиты окружающей среды, улучшения образования и здравоохранения, увеличения производства электроэнергии, расширения сетей связи и т.д.

Похожее:  Информационное обеспечение менеджмента

Различают Группу Всемирного банка и Всемирный банк. Группа Всемирного банка состоит из ряда тесно связанных между собой межправительственных финансово-кредитных организаций: Международного банка реконструкции и развития (МБРР), Международной ассоциации развития (MAP), Международной финансовой корпорации (МФК), Международного агентства по гарантированию инвестиций (МАГИ) и Междуна­родного центра по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС). МБРР и его дочернее предприятие MAP образуют Всемирный банк.

ВБ является крупнейшим в мире инвестиционным институтом, имеющим 40 отделений по всему миру. Он осуществляет кредитование экономики развивающихся стран, однако, в отличие от других банков, ВБ также консультирует страны по вопросам эффективного использования полученных средств, оказывает им техническую и консультационную помощь в реструктуризации и развитии экономики, а также содействует привлечению частных иностранных инвестиций в экономику кредитуемых стран.

Всемирный банк, как и МВФ, был создан в 1944 г. решением Бреттон-Вудской международной валютно-финансовой конференции. Общей целью этих институтов является содействие стабильному развитию мировой экономики. Их деятельность является взаимодополняющей. Банк предоставляет в основном среднесрочные и долгосрочные кредиты для помощи странам в создании долгосрочных условий экономического роста и повышении жизненного уровня. Он сотрудничает с МВФ по многим направлениям, причем в последнее время это сотрудничество становится все более тесным.

Правом членства в ВБ обладают только страны, являющиеся членами МВФ. Каждая страна-член ВБ вносит свой вклад в капитал ВБ, при этом ее доля в капитале банка зависит от величины ее квоты в МВФ.

Органы управления ВБ представлены Советом управляющих, Советом исполнительных директоров и его председателем.

Управление деятельностью Всемирного банка осуществляет также Комитет по развитию — совместный орган ВБ и МВФ.

Основными направлениями деятельности Группы Всемирного банка являются:

§ оказание технической помощи.

Одним из главных направлений деятельности Группы Всемирного банка является предоставление займов.

Международный банк реконструкции и развития (МБРР). Это основной институт Всемирного банка. Он построен по принципу акционерного общества, его уставный капитал образуется путем подписки стран-членов (которые являются одновременно членами МВФ). Однако основную часть используемых им ресурсов банк привлекает с помощью займов на международных рынках ссудных капиталов, выпуская и размещая свои облигации.

МБРР предоставляет займы развивающимся странам, которые не в состоянии выплачивать процентные ставки, близкие к рыночным. Банк дает кредиты этим странам под более низкий процент и на более длительные сроки, чем коммерческие банки. Заемщиками МБРР выступают правительства, а также правительственные организации и частные предприятия (при условии гарантий со стороны правительства по возврату средств).

Займы МБРР предоставляются, как правило, на сроки 12—20 лет, при этом льготный период (отсрочка платежа) составляет 3-5 лет.

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ) . Создано в 1988 г. в целях содействия иностранным инвестициям на производственные цели в развивающиеся страны путем страхования от некоммерческих рисков.

МАГИ помогает стране сформировать благоприятный инвестиционный климат и страхует инвесторов от таких некоммерческих рисков, как: невозможность конвертирования местной валюты в иностранную для ее перевода из страны; экспроприация правительством страны инвестированных средств; войны и политические перевороты; отказ правительства страны от выполнения обязательств по контракту.

Источником финансирования МАГИ является его капитал, сформированный из взносов стран-участниц.

МАГИ оказывает техническую помощь и проводит консультирование, содействуя развивающимся странам в их усилиях по привлечению иностранных инвестиций. В этих же целях проводятся встречи между правительствами и потенциальными инвесторами, учебные семинары, организуются ознакомительные поездки.

Кроме того, МАГИ предоставляет рекламные услуги по распространению информации об инвестиционных возможностях и создании условий для содействия инвестированию в развивающихся странах и странах с переходной экономикой.

Международный центр по урегулированию инвестици­онных споров (МЦУИС ). Создан в 1966 г. и с тех пор выполняет функции международного арбитра по урегулированию споров между иностранными инвесторами и странами-заемщиками.

Для этого МЦУИС осуществляет согласования или арбитражные разбирательства между сторонами. В настоящее время положение об обращении по спорным вопросам в МЦУИС является стандартным пунктом международных инвестиционных соглашений и договоров.

Источник

Международные кредитно-финансовые институты

Международные региональные валютно-кредитные и финансовые организации – институты, созданные на основе межгосударственных соглашений с целью регулирования международных экономических, в том числе валютно-кредитных и финансовых отношений. К таким организациям относятся: Банк международных расчетов, Международный валютный фонд, Международный банк реконструкции и развития, а также региональные банки развития.

Банк международных расчетов (БМР) – первый межгосударственный банк организованный как международный банк центральных банков, организованный в 1930 г. рядом эмиссионных банков Англии, Франции, Италии, Германии, Бельгии, Японии и группы американских банков во главе с банкирским домом Моргана.

Одной из задач БМР было облегчить расчеты по репарационным платежам Германии и военным долгам, а также содействовать сотрудничеству центральных банков и расчетам между ними. Свою главную функцию координатора центральных банков ведущих развитых стран БМР сохраняет до сих пор и в настоящее время выполняет депозитно-ссудные операции, валютные, фондовые операции, куплю-продажу и хранение золота, выступает агентом центральных банков, производит расчеты между странами Европейской валютной системы, выполняет функции депозитария Европейского объединений угля и стали, совершает операции по поручению ОЭСР и участвующих в ней стран. Будучи западноевропейским международным банком, осуществляет межгосударственное регулирование валютно-кредитных отношений.

Международный валютный фонд (МВФ) – международная валютно-кредитная организация, имеющая статус специализированного учреждения ООН. Официальными целями являются: содействие развитию международной торговли м валютного сотрудничества путем установления норм регулирования валютных курсов и контроля за их соблюдением, многосторонней системы платежей и устранения валютных ограничений; предоставление государствам-членам средств в иностранной валюте для выравнивания платежных балансов. В 1947 г в фонд входило 49 стран, в 1991 – 155. Голоса между странами в руководящих органах МВФ распределяются в соответствии с установленной для каждой из них квотой взносов, величина которой зависит от экономического развития страны и её роли в мировой капиталистической экономике и международной торговле.

Страны члены МВФ обязаны предоставлять ему информацию об официальных золотых запасах и валютных резервах, состоянии экономики, платежного баланса, денежного обращения, заграничных инвестициях и т. д. Эти данные используются частными банками для определения платежеспособности стран-заемщиков.

Важно отметить, что членство страны в МВФ является обязательным условием при её вступлении в Международный банк реконструкции и развития, а также для получения льготных кредитов в его дочерней организации – Международной ассоциации развития.

Международный банк реконструкции и развития (МБРР) – специализированное учреждение ООН, межгосударственный инвестиционный институт, учрежденный одновременно с МВФ. Официальной целью деятельности МБРР является содействие странам-членам в развитии их экономики посредством предоставления долгосрочных займов и кредитов, гарантирования частных инвестиций.

Источниками ресурсов банка, помимо акционерного капитала, являются размещение облигационных займов, главным образом на американском рынке, и средства полученные от продажи облигаций.

МБРР предоставляет обычно кредиты на срок до 20 лет для расширения производственных мощностей стран-членов банка. Они выдаются под гарантию правительств стран-членов. МББР предоставляет также гарантии по долгосрочным кредитам других банков. Как и МВФ, он требует обязательного предоставления информации о финансовом положении страны-заемщика, кредитуемых объектах и содержании миссии банка, обследующей эти объекты.

В последние годы МБРР занимается проблемой урегулирования внешнего долга развивающихся стран и предоставляет структурные кредиты для регулирования структуры экономики, оздоровления платежного баланса.

В дополнение к МБРР были созданы следующие финансовые институты: Международная ассоциация развития (МАР) (основная цель – предоставление льготных кредитов развивающимся странам), Международная финансовая корпорация (создана для поощрения помещения частного капитала в промышленность развивающихся стран) и Агентство по гарантиям многосторонних инвестиций (осуществляет страховку капиталовложений от политического риска на случай экспроприации, войны, гражданских волнений и срыва контрактов).

Кроме того в 60-х годах возникли региональные банки (Межамериканский банк развития, Африканский банк развития, Азиатский банк развития), основной целью которых является развитие экономического сотрудничества и интеграции развивающихся стран, преодоление внешней зависимости.

К региональным валютно-кредитным организациям «Общего рынка» относятся: Европейский инвестиционный банк (ЕИБ), Европейский фонд валютного сотрудничества (ЕВФС) и Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) членом которого является Россия и основной целью которого является сыграть роль стимулятора и ускорителя для привлечения капиталов в отрасли инфраструктуры стран Центральной и Восточной Европы, что будет способствовать скорейшему переходу восточноевропейских стран к экономической стабильности и введению конвертируемости своих валют.

Похожее:  ГДЗ по Русскому языку за 8 класс С Г Бархударов С Е Крючков ФГОС

Источник

МЕЖДУНАРОДНЫЕ ФИНАНСОВО-КРЕДИТНЫЕ ИНСТИТУТЫ.

Международные финансово-кредитные институты призваны осуществлять межгосударственную валютно-финансовую и кредитную политику с целью стабилизации международных финансов.

Основными международными финансово-кредитными организациями являются:

1. Международный валютный фонд (МВФ).

2. Всемирный банк.

3. Европейский банк реконструкции и развития.

4. Банк международных расчетов.

Международный валютный фонд (МВФ) был учрежден на Международной валютно-финансовой конференции ООН в июле 1944 г. в г. Бреттон-Вудсе (США). На конференции представителями 39 стран был принят устав МВФ и деятельность фонда началась с мая 1946 года. Непосредственно валютные операции стали проводиться с 1 марта 1947 года. [1]

Россия стала членом МВФ в июле 1992 года. В настоящее время число стран-членов МВФ составляет около 200. Штаб-квартира организации находится в Вашингтоне (США), а отделения — в Париже (Франция), Женеве (Швейцария), Токио (Япония) и при ООН (Нью-Йорк).

Основной миссией фонда является регулирование валютно-кредитных отношений стран-членов МВФ и оказание им финансовой помощи при валютных затруднениях путем предоставления кредитов в иностранной валюте.

Основными целями фонда являются:

1) расширение сотрудничества стран-членов МВФ в валютно-финансовой сфере;

2) поддержка стабильности валют, регулирование отношений в области валютного регулирования, устранение валютных ограничений во взаимных расчётах;

3) оказание помощи в создании многосторонней системы расчетов по текущим операциям платежного баланса между странами-членами МВФ;

4) временное предоставление странам-членам фонда средств в иностранной валюте для решения проблем в финансово-кредитной сфере.

Высшим органом управления МВФ является совет управляющих в ведении которого входит решение следующих вопросов:

· прием новых стран и исключение действующих стран-членов фонда;

· внесение изменений в отдельные статьи устава;

· определение и пересмотр долей стран-членов в уставном капитале;

· выборы исполнительных директоров и др.

Совет управляющих делегирует ряд своих полномочий исполнительному совету (директору), который решает многие политические и административные вопросы деятельности МВФ. Число исполнительных директоров равно 24. Исполнительный совет выбирает директора-распорядителя, который возглавляет штат сотрудников фонда в течение пяти лет.

Финансовые ресурсы МВФ образуются за счет капитала фонда и заемных средств. Капитал формируется за счет взносов стран-членов, проводимых по подписке. Каждая страна-член имеет квоту, которая зависит от объема ВВП, суммы текущих операций платежного баланса и размера официальных золотовалютных резервов. Капитал фонда в настоящее время превышает 300 млрд долл.

Заемные средства МВФ привлекаются в соответствии с Генеральным соглашением о займах, заключенным между центральными банками ведущих стран и фондом об открытии кредитной линии. Кроме того, МВФ прибегает к займам у ряда стран на двусторонней основе и у Банка международных расчетов.

МВФ осуществляет кредитование стран-членов в иностранной валюте для покрытия дефицитов платежных балансов, поддержки макроэкономической стабилизации и структурной перестройки экономики. Фонд проводит операции только с официальными органами стран-членов. За счет собственных ресурсов МВФ представляет разнообразные виды кредитов на различных условиях.

За счет других источников фонда оказывается льготная помощь наименее развитым странам с помощью механизма расширения финансирования структурной перестройки.

Предоставление кредитов со стороны МВФ обусловливается выполнением определенных политических и экономических условий. Тем самым фонд оказывает воздействие на выбор пути развития страны-заемщика, расстановку социально-политических сил, согласование экономической политики.

Группа Всемирного банка представляет собой специализированное учреждение ООН включающее:

— Международный банк реконструкции и развития (МБРР);

— Международную ассоциацию развития (МАР);

— Международную финансовую корпорацию (МФК);

— Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ).

Ведущей организацией в группе является Международный банк реконструкции и развития (МБРР), учрежденный Бреттон-Вудским соглашением в 1944 году. [11]

Целями МБРР являются:

— содействие реконструкции и развитию территории стран-членов банка за счет поощрения капиталовложений на производственные цели;

— стимулирование частных и иностранных инвестиций путем предоставления гарантий, участия в займах и прямых инвестициях производственного и финансового характера;

— содействие росту международной торговли, поддержание сбалансированности платежного баланса.

Финансовые ресурсы банк формирует в основном за счет паевых взносов стран-участниц.

Кредиты выдаются либо правительствам государств, либо под их гарантию частным инвесторам.

Международная ассоциация развития (МАР) была создана в 1960 году для льготного кредитования развивающихся стран. МАР выдает кредиты правительствам стран-участниц на срок от 35 до 40 лет на беспроцентной основе, взимая только плату за административные издержки в размере 0,5% годовых. Финансовые ресурсы МАР формируются за счет взносов развитых стран и трансферта прибыли МБРР. В связи с этим кредитование многих проектов МАР осуществляется совместно с МБРР. Страны-члены МБРР имеют право вступить в МАР.

Международная финансовая корпорация (МФК) создана в 1956 году для стимулирования частных инвестиций в экономику развивающихся государств. Финансовые ресурсы МФК формирует путем привлечения средств с мирового рынка капиталов. При кредитовании особый упор делается на отбор и анализ проектов. Это связано с тем, что МФК не требует правительственных гарантий страны-заемщика, а берет все риски на себя. Кредиты МФК предоставляет на срок от 7 до 15 лет.

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ) создано в 1988 году с целью стимулирования прямых инвестиций в развивающиеся страны. Основной задачей, стоящей перед МАГИ, является обеспечение гарантий различных форм инвестиций путем страхования некоммерческих рисков. Срок гарантий – 15-20 лет, покрывающих до 90% объемов инвестиций.

Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) представляет собой международную организацию, созданную в 1990 г. на основе Соглашения между 40 странами-учредителями. Штаб-квартир ЕБРР находится в Лондоне. [39] Основной целью ЕБРР является содействие реформам в европейских постсоциалистических странах, направленных на формирование рыночных отношений, развитие частной и предпринимательской инициативы.

Деятельность Банка направлена на решение следующих задач:

— стимулирование развития частного сектора экономики путем мобилизации для этого иностранного и местных капиталов;

— инвестирование в производственную, финансовую и сферу услуг для поддержки частной инициативы;

— стимулирование развития и расширения национальных рынков капиталов;

— оказание поддержки, технического содействия для подготовки и реализации экономически выгодных проектов и ряд других.

Финансовые ресурсы ЕБРР сформированы за счет акционерного капитала (около 20 млрд евро) и распределенного среди стран-участниц.

Формы деятельности ЕБРР разнообразны, направлены на рыночные преобразования и включают:

· предоставление кредитов на развитие производства;

· инвестирование в капитал;

· предоставление гарантий и оказание содействия в размещении ценных бумаг;

· размещение ресурсов фондов в соответствии с их целевым назначением и др.

Наряду с мировыми валютно-финансовыми учреждениями активно функционируют региональные банки развития. Они образованы в связи с необходимостью решения региональных проблем, развития регионального сотрудничества и экономической интеграции.

Основными региональными банками являются:

— Межамериканский банк развития (МаБР) со штаб-квартирой в Вашингтоне;

— Американский банк развития (АзБР), располагающийся в Маниле (Филиппины).

Финансовые ресурсы банков образуются путем формирования уставных капиталов и привлечения заемных средств с мировых рынков капиталов путем выпуска и размещения облигаций. Условия предоставления и объемы кредитов, выдаваемые банками развития, различны и зависят от размера имеющихся ресурсов. Льготные кредиты выдаются по ставке от 1 до 4% годовых.

В Европе также функционирует ряд региональных валютно-кредитных и финансовых организаций (Европейский инвестиционный банк (1958г.), Европейский фонд развития (1958г.), Европейский фонд регионального развития (1975г.) и др.).

Банк международных расчетов (БМР) является первым межгосударственным банком. Создан в Базеле (Швейцария) в 1930 году на основе межправительственного Гаагского соглашения шести государств (Великобритания, Франция, Италия, Германия, Бельгия, Япония) и группы американских коммерческих банков во главе с банкирским домом Моргана для облегчения расчетов по репатриационным платежам Германии и военным долгам.

В настоящее время в основе БМР – 34 страны–члена, он выполняет функцию координатора центральных банков ведущих развитых стран.

Банк международных расчетов выполняет следующие операции:

— прием правительственных вкладов;

— купля-продажа и хранение золота;

— депозитно-ссудные операции с центробанками;

— операции с валютой, ценными бумагами и ряд других.

Источниками финансовых ресурсов является уставной капитал (около 1,5 млрд золотых швейцарских франков) и краткосрочные вклады (до трех месяцев) центральных банков в иностранной валюте или золоте, которые банк размещает на рыночных условиях в других банках.

Источник